消费或许带有文化属性,但科技、能源、资源没有国界。对同一领域的优质公司,不同国家投资者的认可或许有先后之分,但终将趋同。
存储芯片、消费电子、CPO、半导体、服务器、石油、工业金属、贵金属走势都与美股龙头相似,对应美光、苹果、英伟达、台积电、超微电脑、西方石油、南方铜业、纽蒙特矿业,铜连接受英伟达影响较小。对比可以发现,最近A股贵金属板块明显被错杀了,存在套利机会。
那些卖出贵金属板块的投资者在担心什么呢?黄金价格上涨已经是业内共识了,金矿企业毛利率和净利率将大幅提升。担心美国衰退?担心金饰消费因为价格上涨下降?主导黄金需求的是投资属性,如果黄金的总需求下降了,金价能上涨么?只要你相信金价上涨,贵金属股票就是值得投资的,弹性更大。