20280822 早盘内参

第一部分  全球消息

一、国际市场行情

1、 市场三大股指均出现上涨，道指涨55.52点，涨幅为0.14%，报收40890.49点；纳指涨102.05点，涨幅为0.57%，报收17918.99点；标普涨23.73点，涨幅为0.42%，报收5620.85点。

2、 英伟达收涨0.98%、苹果12连涨后微跌0.05%、微软收跌0.16%、英特尔收涨2%、特斯拉收涨近1%，费城半导体指数收涨1.38%。

3、 热门中概股普涨。

4、 COMEX黄金期货收跌0.02%，报2550.2美元/盎司；COMEX白银期货收涨0.38%，报29.63美元/盎司。中国黄金期金价年内第29次创历史新高，今年已累计涨超20%。

5、 纽约商品交易所10月交货的轻质原油期货价格下跌1.24美元，收于每桶71.93美元，跌幅为1.69%；10月交货的伦敦布伦特原油期货价格下跌1.15美元，收于每桶76.05美元，跌幅为1.49%。

6、 CME比特币期货BTC主力合约报61405.00美元，较周二纽约尾盘涨2.91%。CME以太币期货DCR主力合约报2640.50美元，较周二涨1.95%。

7、 德国DAX30指数涨0.54%，英国富时100指数涨0.1%，法国CAC40指数涨0.52%，欧洲斯托克50指数涨0.3%。

8、 亚洲市场：

1） 日经225指数收跌0.29%，报37951.8点。

2） 韩国综合指数收盘上涨4.37点，涨幅0.16%，报2700.98点。

3） 台湾加权指数收盘下跌191.21点，跌幅0.85%，报22237.89点。

4） 澳大利亚S&P/ASX200指数收盘上涨12.80点，涨幅0.16%，报8010.50点。

9、 市场观点：

1） 彭博社对16位策略师的调查显示，今年欧洲股市将创下历史新高，斯托克欧洲600指数预计将在年底达到535点，比当前交易价格高出近5%%，高于5月创下的历史新高。

2） 美银：工业板块成市场新宠，全球股市资金流向工业ETF超300亿美元。

3） 凯投宏观表示，美元在未来几年可能会进一步下跌，因为美元的估值仍然相对较高，并面临不利利差和避险需求减少的冲击。经济学家Shivaan Tandon在报告中说，美联储的降息幅度可能会超过其他国家，这意味着利差可能会继续对美国不利。

4） DWS：美股8月初大跌属合理调整 未来数周市场可能会持续波动。

二、全球财经大事

1、 会议纪要表明：美联储“可能会”在9月份降息，部分与会者认为7月份就应该降息。

1） “绝大多数”（与会者）认为FOMC在9月份降息可能是适宜的。“少数几名”官员在7月份会议上看到了降息的理由。

2） 美联储某些官员认为，就业市场更严重恶化的风险加重。就业人口面临的下行风险加重。美联储官员们认为，通胀上行风险减弱了。“几乎所有”官员预计通胀将继续放缓。

3） 据CME“美联储观察”：美联储9月降息25个基点的概率为64%，降息50个基点的概率为36%。美联储到11月累计降息50个基点的概率为31.8%，累计降息75个基点的概率为50.1%，累计降息100个基点的概率为18.1%。

2、 美国非农就业数据相关：

1） 24Q1就业和工资普查报告，2403月份370个最大县的就业总人数为1.54亿人，同比增长1.3%。

2） 就业修订数据发布前，交易员增加对美联储降息押注，现预计美联储今年共降息100个基点。

3） 美国就业增长确实不如此前报道的那么强劲。美国3月非农就业总人数下修81.8万人。

4） 备受关注的非农修订迟发半个多小时，华尔街一些银行却拿到了数据。

5） 一些市场参与者表示，这一修正支持了美联储将利率削减至多50个基点的说法。面对高利率和通胀，劳动力市场表现强劲，为拜登和哈里斯阵营在11月击败特朗普的努力提供了重大的经济推动力。

6） 特朗普警告称，目前的经济形势将比报道的要糟糕得多，并预测如果哈里斯在11月当选，将会产生严重后果。此前数据存在欺诈。

3、 美国农业部：民间出口商报告对中国出口销售13.2万吨大豆。

4、 日本相关：

1） 调查：日经指数明年底料创历史新高，今年底有望收复四万点。

2） 日本潜在首相候选人支持日本央行继续加息。

3） 日本旅游局表示，七月份入境旅客人次达到329万，创纪录。

4） 日本出口增速加快 经济复苏迹象进一步显现。

5、 规模110亿美元的对冲基金Matrix宣布关闭，最大持仓为英伟达、高通。

6、 欧盟计划对华电动车实施最高36%关税，商务部决定自2024年8月21日起对原产于欧盟的进口相关乳制品进行反补贴立案调查。上汽集团：将视事态发展采取进一步法律措施。

7、 印度商务部长Piyush Goyal指责亚马逊和其他电子商务公司的掠夺性定价行为，并表示该行业的迅速崛起不应扰乱印度数以百万计的实体店。

三、全球科技大事

1、 英伟达携《黑神话:悟空》参加全球最大游戏展会科隆游戏展，重点展示了游戏在最高画质下的表现。英伟达强调，要想获得终极游戏体验，需要支持全景光线追踪和DLSS 3技术的RTX 40系列显卡。另外，英伟达宣布《黑神话:悟空》已加入GeForceNow云游戏服务，这意味着GeForce Now的订阅用户无需等待漫长的下载过程便可体验该游戏。

2、 格隆汇8月21日｜今晚21时许，《黑神话：悟空》Steam平台同时在线人数达224.3万再创新高。据不完全整理，截至发稿，旗天科技、浙版传媒、国旅联合和山西高速在内的4家上市公司盘后发布异动公告回应与《黑神话：悟空》游戏是否关联。

1） 浙版传媒：仅为游戏《黑神话：悟空》出版方，不参与游戏收益分成。

2） 国旅联合：控股子公司新线中视未参与任何同《黑神话：悟空》游戏相关的业务。

3） 旗天科技：公司与黑神话悟空游戏无业务合作。

4） 山西高速：目前从事的主要业务为高速公路管理与经营。有投资者问，黑神话悟空上线打破多项纪录，作为取景地的山西，且山西文旅（公司股东之一）已经表示要和黑神话悟空合作，公司有没有目标在十一假期进行相关的文化旅游宣传推广？山西高速回复表示，公司将加强沿线旅游资源的推广宣传。

3、 半导体相关：

1） SEMI：预计Q3全球集成电路销售额同比增长29%。

2） 2024年全球笔记本电脑出货量预计将达1.73亿台，较2023年增长3.7%。

3） 得益于产能优势 三星显示有望成苹果iPadAir用OLED主要供应商。

4） 据MoneyToday，三星电子计划在越南建设一条半导体封装生产线，厂址尚未最终确定。消息称，三星从越南政府获得了各种激励措施。

4、 欧盟批准德国出资50亿欧元助台积电合资建厂。台积电德国厂动土，董事长魏哲家谈成本上升或暗示将涨价。

5、 韩产业界就“限制对华投资”与美国交涉，韩业界人士：受打击韩企非常广泛。

6、 韩国科学家在二硒化钯等固体材料内发现了一些“暗”电子，此前科学家借助光谱学分析材料特性时，没有检测到这些“漏网之鱼”。这些“暗”电子的发现或有助更好地理解高温超导体的行为，解开材料科学领域的其他谜团。

7、 特斯拉相关：

1） 陶琳：上海储能超级工厂建设进度已达45%左右。

2） 公司向美国国家公路交通安全管理局（NHTSA）提交了召回9,136辆美国车辆的申请。

四、地缘政治

1、 疫情（猴痘/新冠/霍乱）：

全球最大疫苗制造商印度血清研究所Serum正在“致力于研发”猴痘疫苗。

2、 俄乌战争：

1） 俄称美英等情报部门参与策划乌在库尔斯克行动。

2） 扎哈罗娃：乌入侵库尔斯克州终止了谈判的可能性。

3） 乌克兰“历史性”法案致俄乌进一步宗教决裂。

3、 中东局势

1） 伊朗驻联合国代表团表示，伊朗将调整对以色列的回应，以避免对加沙停火产生影响，将采取协调行动以达到“最大惊喜”。伊朗作出反应的时机、条件和方式都将经过精心安排，以确保在最出人意料的时刻作出反应；也许当他们的眼睛盯着天空和雷达屏幕时，他们会被地面上的人吓一跳，或者甚至被两者的结合吓一跳。

2） 联合国机构：以军一再发布撤离令阻碍援助行动。

3） 伊拉克伊斯兰抵抗组织周二表示袭击了位于以色列埃拉特的重要军事基地。

第二部分  国内消息

一、国内市场行情（上个交易日）

1、 市场低开震荡，上证跌0.35%报收2856.58点，深成指跌0.28%报收8229.75点，创业板跌0.60%报收1558.51点。盘中1849只上涨，3236只下跌。其中共有53只涨停/18只曾涨停，涨停个股主要集中在电子、机械设备等行业。8只跌停/9只打开跌停。

2、 资金方面：两市总成交5095亿，较上日缩量483亿，较上月底缩量3938亿/缩量43.60%。当日主力净流出113.32亿，本月净流出2416.21亿。

含截至08月16日北向流出合计总流出2703.48亿。

3、 盘面上，全固态电池取得重大突破，固态电池、钠离子电池及刀片电池等板块齐涨，捷邦科技、鹏辉能源双双20cm涨停；消息称iPhone16将在9月10日发布，苹果概念股走高，田中精机等多股涨停。贵金属、减速器及AIPC等板块涨幅居前。华为海思概念走强，机器人概念板块走高。痘病毒防治板块持续走低，凯普生物跌超11%；游戏板块冲高回落，富春股份跌超11%；文化传媒板块走弱，华谊兄弟跌超9%；新冠药物、轮毂电机及肝炎概念等跌幅居前。

4、 ETF方面，贵金属板块全天上扬，平安基金黄金产业ETF、工银瑞信基金黄金股ETF基金分别涨2.09%和1.78%。有色金属板块跟随上涨，国泰基金矿业ETF涨1.48%。电池板块全天强势，广发基金电池ETF涨1%。

5、 融资融券（截至24年08月20日）：两市融资余额13972.97亿，较上交易日减少17.57亿。本月累计减少154.44亿。两市融券余额132.78亿，较上个交易日减少4.34亿，本月合计减少99.65亿，减少比例412.78%。两融总额14105.75亿，较上交易日减少21.91亿。融券余额连续12天持续下降。

6、 板块方面（行业资金流）：

资金流入前五的行业依次是：消费电子、电子元件、电池、贵金属、能源金属。

资金流出前五的行业依次是：半导体、文化传媒、银行、化学制药、证券。

个股方面：

1） 资金流入前五的个股依次是：领益智造、国科天成、鹏辉能源、好上好、比亚迪。

2） 资金流出前五的个股依次是：华谊兄弟、力源信息、长安汽车、通富微电、北汽蓝谷。

7、 7月新备案私募基金规模333.63亿元。

8、 离岸人民币兑美元北京时间04:59报7.1329元，较周二纽约尾盘跌157点，盘中整体交投于7.1127-7.1395元区间。

在岸人民币兑美元北京时间03:00收报7.1300，较上一交易日夜盘收盘跌3点。成交量399.07亿美元。

9、 观点：

1） 中银证券管涛：人民币有快速大幅升值可能性。

2） 摩根士丹利报告：

①   大摩下调中国股市目标沪深300最悲观目标至2600点恒指最悲观目标至12000点。

②   继5月调高恒生指数明年6月底基本目标后，今日调低有关目标，基本目标由19150点下调至17000点，减2150点/11.2%。至于在最乐观情景下，明年6月底目标价则由22500点下调至20500点，下调2000点/8.89%；在最悲观情景最新目标为12000点，而之前目标为12200点。另外，国企指数明年6月底的基本情境目标由6800点，下调至6000点；在最乐观情景下，最新目标价7200点，之前为8100点；最悲观情景目标4300点，之前为4600点。

③   沪深300昨收盘报收3322点，预测指数明年6月底基本目标则由3900点，下调至3500点；在最乐观情景下预测为4000点，之前为4400点；最悲观由目标见2750点，下调至2600点。

④   由于内地持续通缩风险给盈利带来的压力，正面对持续结构性担忧，故在基准情形下将恒指明年中目标下调，而MSCI中国指数基本情况下最新预测为56点，之前为61。内地疲软经营状况对获利产生外溢效应。

二、港股市场行情（上个交易日）

1、 港股三大指数延续昨日跌势，市场情绪再度降至低迷，恒生科技指数一度大跌3.4%几乎抹平此前2日强势上涨行情，最终收跌1.82%，恒指、国指分别下跌0.69%及0.87%。

2、 盘面上，大型科技股普遍表现弱势大市承压明显，遭沃尔玛清仓减持，京东一度重挫12%，快手大幅收跌近10%，百度、小米、阿里巴巴皆有跌幅；上半年多数房企面临大幅亏损，内房股与物管股继续下跌行情；调整在即！3%预定利率保险产品迎来下架潮，内险股延续跌势，互联网医疗股、军工股、重型机械股、半导体芯片股、风电股、燃气股等纷纷走低。

3、 另一方面，消息称苹果正在研发屏幕尺寸超过30寸的较大型iMac，苹果概念股逆势上涨，舜宇光学绩后大涨超8%表现抢眼，消费电子股思摩尔国际涨近7%。

4、 上周(8月12-18日)摩根大通发生大量转仓，涉及市值超1.1万亿港元。转仓后券商持股市值排名由第4跌至14名，持股市值已不足2000亿港元。早在1个月前摩根亦发生大量转仓，涉及资金超6000亿港元。

5、 南下资金今日净买入港股2.81亿港元。其中：净买入小米2.82亿；净卖出盈富基金4.17亿、中国神华1.04亿、美团1亿。南下资金已连续2日买入小米，共计4.8207亿港元。

三、财经消息

1、 百度消息：从互联网企业去金融化，到限制房地产金融杠杆，再到国有金融业限薪令，破除“金融精英”“唯金钱论”“西方看齐论”，以及二十届三中全会要深化金融体制改革，中国正在走“去金融化”的道路。股票作为主要和没门槛的投资市场，还有投资的意义吗？

2、 一级市场创投圈的“起诉退出潮”近日正成为市场广泛关注的话题。礼丰律师事务所发布《VC/PE基金回购及退出分析报告》测算指出，截至目前，大约13万个创投项目、涉及约1.4万家公司将陆续面临退出压力。同时，以在中国证券投资基金业协会备案的人民币基金为统计口径，目前风投、私募使用回购权的项目比例超90%。

由于回购对赌条款在创投协议中广泛应用，大量创业公司及创始人将面临高额回购甚至成为失信执行人的风险。按照该律所对近年来数百个法院裁判案例的抽样统计，有高达90.33%的回购案件会将公司创始人列为被告，法院对回购请求的支持比例也达到了82.39%，最终有约10%的创始人成为失信被执行人。

3、 房地产相关信息：

1） 0首付买房重出江湖，多地政府发文警示风险。

2） 据报内地拟允许地方发专项债购存量房。

4、 菜价持续上涨行情有望缓解，多地数据显示本周开始菜价出现回落势头。

5、 数字人民币试点扎实推进 多地发布工作方案。

6、 据统计：居民储蓄总金额高达150万亿多，全社会人民币存款余额达到300万亿。

7、 上半年超一半汽车经销商亏损 平均单店新车销售亏损178万元。广汇汽车暴雷：旗下宝马奔驰等多家4S店提车难，有门店40台车被抵押。

8、 广州边检总站年内出入境人数已超去年全年总量。

9、 审计披露多省教育经费被挤占、挪用，不乏数亿元项目。

四、科技消息

1、 北京市车路云一体化新型基础设施建设项目招标计划发布，投资估算为40.31亿元，建设面积约2324平方公里，涉及道路路口6050个，投资估算为403085.57万元。招标范围包括新建综合杆7418根，利旧杆体33595根，电源电力管道1074公里，电缆12281公里，光缆5387公里，路口智慧综合箱6050套。

2、 高盛点评《黑神话：悟空》：中国主机游戏转折点，Steam销量或达2000万份。

将是三部曲！《黑神话：悟空》另外两部曝光

3、 鸿蒙智行新品发布会定于8月26日举行 问界新M7 Pro将上市。

4、 首届上海低空经济博览会明年举办，设低空飞行体验区。

5、 2024年世界机器人大会开幕，人形机器人集中亮相。

6、 我国自主研制的载人飞艇AS700顺利抵达广西桂林阳朔月亮山起降点，标志着首次跨省区长途转场飞行圆满成功。

7、 小马智行彭军：已经在广州投放了100多辆Robotaxi 目前每辆车平均每天差不多有15单。

五、各部位政策/信息：

1、 李强会见俄罗斯总统普京。

2、 外交部回应《黑神话:悟空》全球走红:反映了中国文化吸引力。

3、 中共中央办公厅、国务院办公厅发布关于完善市场准入制度的意见。

4、 中央网信办、工信部联合印发《全国重点城市IPv6流量提升专项行动工作方案》。

5、 中央纪委国家监委官网：招商银行股份有限公司原党委委员、副行长丁伟涉嫌严重违纪违法，目前正接受招商局集团纪委和青海省海东市监委纪律审查和监察调查。

6、 金融监管总局：

1） 正研究起草金融机构早期干预工作规程。

2） 7月末制造业贷款同比增长11.4% 高技术产业贷款同比增长13.9%。

3） 严防大股东操纵、凌驾于中小金融机构之上。

4） 指导金融机构持续做好房地产金融服务，支持房地产市场平稳健康发展。今年1-7月商业银行新发放个人住房贷款3.1万亿元。

5） 金融监管总局：我国保险赔付占灾害经济损失大概10%左右还有较大提升空间。

7、 国家医保局：有关团伙及企业在药品集中采购中串通投标被严肃处置。

8、 国家发展改革委办公厅、国家能源局：

鼓励北方地区各省份结合清洁取暖设备运行情况，将清洁取暖设备纳入大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案。

国家发展改革委办公厅、国家能源局：印发《能源重点领域大规模设备更新实施方案》（简称《实施方案》），到2027年，能源重点领域设备投资规模较2023年增长25%以上，重点推动实施煤电机组节能改造、供热改造和灵活性改造“三改联动”，输配电、风电、光伏、水电等领域实现设备更新和技术改造。从7个主要方面推动能源重点领域大规模设备更新和技术改造，支撑建设新型能源体系，助力实现碳达峰碳中和目标，具体如下：

1） 在推进火电设备更新和技术改造方面；

2） 在推进输配电设备更新和技术改造方面；

3） 在推进风电设备更新和循环利用方面；

4） 在推进光伏设备更新和循环利用方面；

5） 在推进水电设备更新改造方面；

6） 在推进清洁取暖设备更新改造方面；

7） 在标准提升促进设备更新和技术改造方面。

9、 工信部：推动机器人科技创新与产业创新深度融合，2024世界机器人大会在北京开幕。

六、区域政策/信息：

1、 北京：全力打造全球机器人产业高地。

2、 上海市相关信息：

1） 公布首批黄浦、徐汇、虹口、杨浦、宝山、闵行以及松江综合保税区等7个自贸试验区联动创新区建设方案。

2） 一高端住宅一小时售罄 单价17.1万/平。

3） 发出首张“房票” 动迁户很激动：可用来补偿购买高品质商品房 还有补贴。

3、 广东省相关信息：

1） 广东金融监管局对多家银行开展信息科技风险专项现场检查。

2） 广东：气象灾害（暴雨）Ⅲ级应急响应升级为Ⅱ级应急响应。部分地区受强降雨影响，途经广深线、广汕线部分列车晚点、停运。机场航班大面积延误。81个区县启动防汛应急响应。

4、 江苏省相关信息：

1） 发放3000万元电影消费券和推出系列改革举措优化道路货运市场环境。

2） 暑运过半，南京口岸出入境旅游人数再创新高。

5、 湖北省相关信息：

1） 拟定于明日起在全省启动1亿元2024年“惠购湖北”3C数码产品消费券发放。

2） 武汉：收购存量商品房用作保障房首单落地。

6、 重庆：发布高温红色预警：27个区县最高气温将升至40℃以上。

七、个股信息

1、 IPO/定增/融资/重组

1） A股IPO动态：太湖远大(920118)今日上市。

2） 纽约商品交易所10月交货的轻质原油期货价格下跌1.24美元，收于每桶71.93美元，跌幅为1.69%；10月交货的伦敦布伦特原油期货价格下跌1.15美元，收于每桶76.05美元，跌幅为1.49%。

2、 个股

1） 创维数字：首批AR眼镜创维A1将向美国客户出货。

2） 格力电器：向全体股东每10股派发现金股利23.80元（含税）。

3） 小米集团：

①   Q2营收同比增32%至888.9亿元，净利润51.0亿元，超预期。

②   Q2手机×AIoT分部收入为825亿元，智能电动汽车等创新业务分部收入为64亿元。

③   2024年第二季度，小米集团境外市场收入为人民币381亿元，占总收入的42.8%。

④   设定2024年SU7系列交付12万辆的新目标。

4） Wind数据显示，截至8月21日19时，A股共有1087家上市公司披露2024年半年报，662家公司净利润实现同比增长，占比约为60.9%。

3、 立案/监管/处罚

1） 华铁应急：公司财务总监收到浙江证监局警示函。

2） 新莱应材回应实控人及多名高管涉内幕交易被罚：公司对处罚意见存在异议，打算走法律程序。

4、 中止/终止上市

1） 广汇汽车：公司股票及可转债将于8月28日终止上市并摘牌。

2） 建车B公告，公司股票因连续20个交易日收盘市值均低于3亿元，触及交易类强制退市情形，被深圳证券交易所决定终止上市。股票将于2024年8月22日摘牌。

3） *ST华铁：收到股票终止上市决定。

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