大行评级｜摩根大通：重申汇丰“增持”评级 第三季业绩胜预期

格隆汇10月30日｜摩根大通发表报告指，汇丰控股第三季业绩胜预期，但由于市场正等待有关重组的更多数字指引，因此股价短期内可能会横行。该行维持对汇控目标价86港元，重申“增持”评级，相信该行在减息后能够提供双位数字的正常化ROTE。报告指，撇除提早赎回证券引致的一次性亏损后，银行业务净利息收入与第二季比较大致稳定，令银行业务的净息差较预期高出1%。而净利息收入、手续费收入和资本表现超出预期。另外，报告指，集团CET1比率为15.2%，高于预期的14.9%，为未来股东回报留出上升空间。至于集团宣布回购30亿美元股票，符合预期。