格隆汇9月11日|据中国基金报,史上第一只有“KPI”的公募基金真“退钱”了!作为首只提出“不赚钱不收管理费”的公募产品,日前,南方瑞合三年定开LOF的一则公告引发关注。公告显示,根据基金合同约定,在每个封闭期的最后一日(本次为2024年9月5日),若基金份额的期末净值小于或等于期初净值,则该封闭期及前一开放期(2021年9月6日至2024年9月5日)内的管理费于2024年9月5日全额返还至基金资产。
9月5日,该基金的累计净值为1.5799元,小于2021年9月15日的累计净值1.7456元,因此进行了“退钱”操作。据定期报告披露,2021年中至2024年中的封闭期内,南方瑞合管理费合计3447万元。公开资料显示,南方瑞合成立于2018年9月6日, 采用三年封闭运作、三年内定期开放的运作模式,并在固定管理费的基础上率先进行创新。即若封闭期收益率为正,收取1.5%/年的固定管理费,否则不收取管理费,通俗而言就是“赚钱才收管理费,多赚不多收”。
一位基金评价人士表示,“南方瑞合可以被称作首只设立赚钱KPI的基金,不赚钱不收管理费,而且对于赚钱的定义是‘扣掉管理费后依然赚钱’。日前,这只基金又切实践行了合同约定,返还了过去三年的管理费。”
“这个案例在公募市场尤其费率领域具有重要意义。退还管理费的举动标志着基金‘退钱’从合约走向现实。”该人士进一步评价。